6533b7cffe1ef96bd12593a3

RESEARCH PRODUCT

Finanšu riski, to veidi un vadība kredītiestādēs

subject

description

Maģistra darba pētījuma mērķis ir izpētīt finanšu riska analīzes teorētiskos aspektus, novērtēt tirgus risku un izstrādāt priekšlikumus efektīvam finanšu riska vadības procesam banku sektorā. Praktiskā pētījuma laikā autore, izmantojot Bāzeles banku uzraudzības komitejas ieteikto tirgus riska novērtēšanas VaR (Value at Risk) metodoloģijas delta – normālo metodi un vēsturisko simulāciju metodi, novērtēja valūtas risku valūtas portfelim, kas sastāv no 5 valūtām. Autores aprēķini liecina, ka, ja valūtu kursu svārstīgums saglabāsies līdzīgi, kā iepriekšējās 100 darba dienās (no 15.11.2012 līdz 15.04.2013), tad pielietojot delta – normālo metodi vienas dienas zaudējumi valūtas portfelim 55090.45 Ls vērtībā ar ticamības līmeni 99% nepārsniegs 2811.79 Ls, bet pielietojot vēsturisko simulāciju metodi vienas dienas zaudējumi nepārsniegs 735.68 Ls. Zaudējumi virs 2811.79 Ls un 735.68 Ls gaidāmi vidēji reizi 100 dienās. Lai pārbaudītu, vai faktiskie rezultāti atbilst veiktajām prognozēm, tika veikta modeļu efektivitātes pārbaude, izmantojot „luksofora principu”. Rezultāti liecināja par augstu prognozēšanas precizitātes pakāpi, jo 250 dienu testēšanas laikā (no 16.04.2012 līdz 15.04.2013) pielietojot delta – normālo metodi faktiskie zaudējumi ne vienu reizi nepārsniedza prognozētos maksimālos zaudējumus (VaR), bet vēsturisko simulāciju metodes gadījumā tika konstatēts viens pārsnieguma punkts, kā rezultātā abi modeļi pēc „luksofora principa” atbilda zaļajai ticamības zonai. Maģistra darbs sastāv no 5 nodaļām, 14 apakšnodaļām un 3 pielikumiem, kuru sastāvā ir 16 attēli, 31 tabula un 5 formulas. Atslēgvārdi: riska jēdziens, finanšu risks, riska vadība, riska analīze, VaR metodoloģija.